Opzioni 0DTE su SPX: dove sta lavorando il mercato adesso
Dance Gaudio mostra il volume delle opzioni SPX che scadono oggi scambiato negli ultimi minuti, strike per strike: il livello CALL e il livello PUT, il lato dominante, l'expected move e il suo decadimento fino alla chiusura. Durante la seduta si aggiorna da solo ogni minuto.
Cosa sono le opzioni 0DTE su SPX
Le opzioni 0DTE (zero days to expiration) sono contratti che scadono nella stessa seduta in cui vengono scambiati. Su SPX, l'indice S&P 500, esiste una scadenza per ogni giorno di contrattazione, dal lunedì al venerdì: chi le usa ha in mano uno strumento che vive poche ore, con un theta che consuma il premio minuto dopo minuto e un gamma altissimo sugli strike vicini al prezzo.
Proprio perché vivono così poco, le 0DTE sono diventate una parte rilevante degli scambi sulle opzioni SPX, e il loro flusso dice molto su dove si concentra l'attività durante la giornata. Il dato che si trova di solito, però, è il volume totale dall'apertura: a metà pomeriggio somma quello che è successo in mattinata, quando il prezzo era altrove, con quello che sta succedendo adesso.
Dance Gaudio guarda invece il volume degli ultimi minuti. Con il passare della seduta l'expected move si stringe, e il volume recente racconta dove sta lavorando il mercato molto meglio di quello accumulato dal mattino.
In pratica serve a scegliere gli strike dei vertical spread 0DTE. La direzione e il tipo di spread, a credito o a debito, li decide la tua view; i livelli CALL e PUT, meglio se dentro l'expected move e letti insieme a GEX Gaudio, sono il riferimento per posizionare le gambe.
Come funziona Dance Gaudio
I dati delle opzioni SPX in scadenza in giornata vengono registrati ogni minuto, da pochi minuti prima dell'apertura del mercato cash USA fino alla chiusura. Scegli una finestra — 5, 15, 30 o 60 minuti con i pulsanti rapidi, qualunque valore da 5 a 120 minuti dal menu, oppure tutta la seduta — e la pagina conta i contratti call e put scambiati in quella finestra su ogni strike, ogni 5 punti, entro circa il 3% dal prezzo di SPX.
Il profilo per strike mostra le barre call e put della finestra con tre linee: il livello CALL, sullo strike con più volume call, il livello PUT, sullo strike con più volume put, e il prezzo di SPX, circondato dalla banda dell'expected move. Accanto, lo storico dei livelli mostra dove sono stati CALL e PUT minuto per minuto durante la seduta, sulla stessa scala dei prezzi, così uno strike sta alla stessa altezza nei due grafici.
Sotto, il pannello EM e DECAY confronta l'expected move — il movimento in punti di SPX che le opzioni stanno prezzando fino alla chiusura — con la curva che l'expected move dell'apertura seguirebbe se passasse soltanto il tempo. Su una seduta chiusa un cursore sposta tutta la pagina su qualunque minuto della giornata, e restano disponibili gli ultimi 30 giorni.
Dance Gaudio: le card di riepilogo con EM e DECAY, lo storico dei livelli CALL e PUT e il profilo per strike della finestra scelta
Come ti aiuta Gaudio OTT
Il volume di adesso, non il totale del giorno
La finestra mobile mostra dove si stanno scambiando le 0DTE negli ultimi minuti. Con il Volume totale acceso vedi dietro anche quello dall'apertura, e capisci se l'attività è ancora dov'era al mattino o si è spostata.
Livelli CALL e PUT minuto per minuto
Lo storico dei livelli mostra per quanto tempo il mercato è tornato sullo stesso strike: un livello che regge per decine di minuti dice più di uno che compare per un minuto solo.
Expected move e decay a confronto
EM sopra DECAY vuol dire che il mercato prezza più movimento di quanto spiegherebbe il solo passare del tempo; EM sotto DECAY che la volatilità si sta comprimendo più in fretta.
Ogni seduta, rivedibile al minuto
Gli ultimi 30 giorni restano disponibili e il cursore dell'istante riporta la pagina a qualunque minuto della seduta: utile per studiare come si è mossa una giornata già chiusa.
Come usarlo nel trading
Scegliere gli strike di un vertical spread
Decisa la view, rialzista o ribassista, a credito o a debito, i livelli CALL e PUT sono il riferimento per posizionare le gambe: gli strike su cui si concentra il volume recente, quelli verso cui si sta muovendo il volume.
Tarare la finestra sulla durata del trade
30 e 60 minuti sono le finestre più usate; una più corta per un'operazione breve, una più lunga o l'intera seduta per una che deve durare di più.
Preferire i livelli dentro l'expected move
L'expected move è quanto le opzioni prezzano che SPX possa muoversi entro la chiusura: i livelli dentro la banda sono prezzi che il mercato considera raggiungibili, quelli fuori contano meno.
Leggere i livelli insieme a GEX Gaudio
Dance Gaudio si usa insieme a GEX Gaudio: i livelli di volume sulle 0DTE si leggono accanto ai livelli di gamma su SPX.
Cosa rende diverso Dance Gaudio
I dati sulle 0DTE che si trovano più spesso sono il volume accumulato dall'apertura, che mescola ore diverse con prezzi diversi, oppure il flusso contratto per contratto in una lista che scorre, impossibile da leggere a colpo d'occhio. Dance Gaudio sta nel mezzo: aggrega per strike, ma su una finestra che scegli tu e che si sposta insieme alla seduta.
E dice chiaramente cosa non è. Conta i contratti scambiati, non se sono stati comprati o venduti, e non è l'open interest: un livello è dove sta avvenendo lo scambio, non un supporto o una resistenza garantiti, e va letto insieme al prezzo e all'expected move. Per l'esposizione gamma dei market maker sullo stesso indice, nella stessa piattaforma c'è il GEX Gaudio.
Domande frequenti sulle opzioni 0DTE e Dance Gaudio
Approfondisci nella documentazione
Leggi la guidaArgomenti correlati
AI Options Scanner
Due scanner intelligenti — AI Suggestions sul singolo simbolo e Opportunities Scanner sull'intero mercato USA — analizzano in tempo reale migliaia di contratti su azioni, ETF e futures e ti mostrano solo le operazioni con il miglior rapporto rischio/rendimento.
GEX / Gamma Exposure
Due strumenti GEX — su open interest e su volumi — su SPX, NDX, ETF e azioni con opzioni, più il GEX Gaudio proprietario per il trading intraday.
Livelli Market Maker
L'Indicatore Gaudio disegna sul grafico in tempo reale dei future ES e NQ il supporto e la resistenza market maker della giornata e il prezzo di riferimento della seduta precedente, con i volumi e il pannello proprietario Summa sullo stato della volatilità.
Open Interest
Scopri dove è concentrato il posizionamento su ogni strike e scadenza, per capire i livelli che il mercato difende.
Volatilità implicita
Segui la volatilità implicita mentre si muove: skew, struttura a termine e ATM Vola su 0DTE, settimanali e mensili.
Options Chain
Consulta la catena delle opzioni completa su azioni, ETF e futures come ES e NQ: premi bid/ask, greche e volatilità implicita per ogni strike e scadenza. Ti basta un account gratuito: nessun piano a pagamento, nessuna carta di credito.
Strategy Builder
Costruisci strategie multi-leg e calcola profitto e perdita a qualsiasi prezzo e data, non solo a scadenza — con Greche e breakeven, prima di rischiare capitale.
Movimenti di mercato
Sei classifiche sui mille titoli più scambiati di NASDAQ, NYSE e AMEX, azioni ed ETF su tab separati, con il volume misurato rispetto al normale per quell’ora del giorno e il movimento rapportato alle abitudini di ogni titolo. Ogni ticker apre il simbolo con tutta l’analisi sulle opzioni.
Analisi tecnica
Un grafico interattivo a tutta altezza sul simbolo che stai analizzando, con volume, MA 200 e SuperTrend già sul grafico, la libreria completa di indicatori, gli strumenti di disegno e tutti i timeframe. Incluso in ogni piano, anche quello gratuito.
Guarda dove lavorano oggi le 0DTE di SPX
Attiva la prova gratuita di 7 giorni sul piano Ultra mensile e apri Dance Gaudio: volume per strike, livelli CALL e PUT ed expected move, aggiornati ogni minuto.
Prova gratis 7 giorniInizia ad analizzare le opzioni come un professionista
Volatilità implicita, GEX, open interest e volumi, indicatori proprietari, AI Scanner e strategy builder multi-leg: tutti gli strumenti per le tue analisi di options trading in un'unica piattaforma.
Piano Free senza carta di credito · 7 giorni di prova sui piani mensili · Disdici quando vuoi
Hai domande?